مستثمر أسطوري يخسر 10 مليارات دولار من ثروته في ليلة واحدة!
تراجعت ثروة المستثمر المؤسسي كارل إيكان بأكثر من 10 مليارات دولار يوم الثلاثاء بعد أن اتهمته شركة البيع على المكشوف Hindonberg Research باستخدام هيكل اقتصادي “يشبه الهرم بونزي” في شركته الاستثمارية.
في ظل هذه الخلفية ، انخفض سعر سهم Icahn Enterprises LP بنسبة 20 ٪ إلى مستوى قياسي مرتفع ، مما أدى إلى إزالة 3.1 مليار دولار من ثروته. كما زودت Hindenberg المستثمرين بتفاصيل قرض الهامش على أسهم الشركة ، والتي لم تكن مدرجة مسبقًا في مؤشر Bloomberg Billionaires. وبحسب المعلومات الواردة من موقع ملتزم نت ، فقد أدى ذلك إلى تبخر 7.3 مليار دولار أخرى من حساب صافي الثروة.
وفقًا لمؤشر الثروة ، انخفضت ثروة Icahn بنسبة غير مسبوقة بنسبة 41 ٪ لتصل إلى 14.6 مليار دولار ، مما أدى إلى انخفاضه من المرتبة 58 في قائمة أغنى شخص في العالم إلى المرتبة 119.
إيكان ، 87 عامًا ، هو أحدث ملياردير تستهدفه هيندنبورغ ، بعد الملياردير الهندي جوتام أداني وجاك دورسي من ذا بلوك. يمتلك Icahn أكثر من 85 ٪ من الشركات التابعة لـ Icahn Enterprises من خلال كيانات مختلفة ويشكل غالبية أصوله.
تعتقد Hindenburg أنه من خلال استثماراتها في الصناديق التي يديرها Icahn وسيطرتها على الحصص في الأعمال التجارية في قطاعات الطاقة والسيارات والأغذية وغيرها من القطاعات ، فإن الشركة تتمتع برافعة مالية مفرطة وتتداول بعلاوة كبيرة على صافي قيمة أصولها. . سأل هيندنبورغ أيضًا عن كيفية تقييم الشركة لبعض استثماراتها.
وفي بيان ، وصف إيكان التقرير بأنه “أناني” و “يهدف فقط إلى الاستفادة من مواقف هيندنبورغ القصيرة”.
وعززت “ايكان” استثماراتها في “مشاريع ايكان” من خلال جني أرباح على شكل أسهم إضافية. كانت قيمة سهمه 15.7 مليار دولار قبل انخفاض يوم الثلاثاء ، مقارنة بـ 8.4 مليار دولار في عام 2017 ، على الرغم من انخفاض قيمة السهم بنسبة 4.9٪.
قال هيندينبيرج إن المستثمرين الآخرين يتلقون أرباحهم نقدًا ، مما يجعل الشركة جذابة للمستثمرين الأفراد. كان هذا ممكنًا فقط بسبب قرار Icahn بتلقي المدفوعات في شكل أسهم في وحدات الشركة ، نظرًا لأن الشركة تعمل باستمرار بتدفق نقدي سلبي.
بدأت Icahn بالإبلاغ عن قروض الهامش التي تم جمعها من خلال حصتها في الشركة عندما التزمت بحوالي 65 ٪ من الحصة في عام 2021. لقد عزز هذا الرقم العام الماضي ، حيث تم التعهد بأكثر من 181 مليون سهم بقيمة 9.2 مليار دولار لدعم قروض الهامش اعتبارًا من فبراير ، وفقًا لتقرير الشركة السنوي لعام 2022.
يشمل الإقراض الهامشي الإقراض المدعوم بقيمة الأسهم الأساسية. إذا انخفضت قيمة السهم ، يمكن للمقرض أن يطلب ضمانات أو يسدد القرض ، وإذا فشل المقترض في القيام بذلك ، فلديه القدرة على مصادرة الأسهم وبيعها.
كما انتقد هيندنبورغ إيكان لعدم الكشف عن المبلغ المقترض أو معدل الفائدة أو معدل الاحتفاظ بقيمة القرض فيما يتعلق بقرض الهامش.
قالت شركة Icahn Enterprises في تقريرها السنوي: القدرة على تغطية جميع مدفوعات رأس المال والفائدة على القرض.
ثاني أكبر أصول Icahn هو حصة في صندوق استثمار يستخدم للمراهنة النشطة. مشاريع Icahn و Carl Icahn وابنه بريت هم المستثمرون الوحيدون في الصندوق.
في أواخر العام الماضي ، استثمر Icahn 4.9 مليار دولار ، ويقدر هيندنبورغ أن الصندوق قد ينخفض بنحو 17٪ هذا العام ، بناءً على تقديرات أداء المراكز الطويلة والقصيرة.
أدت هجمات هيندنبورغ على Adani و Dorsey إلى خفض ثرواتهما بمقدار 58 مليار دولار و 500 مليون دولار على التوالي هذا العام.